Ju tidigare du börjar spara för din pension, desto mer måste du arbeta med när du har tagit bort dig från arbetskraften. Men detta kan vara en komplicerad process, varför människor använder programvara som TurboTax för att hjälpa dem att hålla reda på sina bidrag och skattelättnader.
TurboTax kan dock vara lite känsligt, och om du konverterar din traditionella IRA till en Roth IRA, är korrekt inmatning av förändringen en involverad process. Om du inte gör det rätt kommer dina siffror förmodligen inte att se rätt ut, med saker som straffavgifter för överskottsavgifter som visas när de inte borde göra det.
Låt oss ta en titt på hur du korrekt anger din bakre dörr Roth IRA-konvertering, så att du kan vara säker på att siffrorna du citerar är rätt.
Rapportera en bakdörr Roth IRA i TurboTax
Först måste du ange det icke-avdragsgilla bidraget till din traditionella IRA. Den här guiden är skriven för TurboTax Online, men om du använder skrivbordsversionen är proceduren väldigt lik och bör inte orsaka någon förvirring.
- Öppna din självdeklaration.
- I TurboTax Online, klicka på Sök och ange IRA-bidrag .
- Klicka på Hoppa till .
- I fönstret IRA och Roth IRA klickar du på traditionell IRA.
- Under Bidrog du till en traditionell IRA?, välj Ja .
- Under Är detta en återbetalning av en pension för distribution?, välj Nej .
- Fyll i det belopp du har bidragit i år i fönstret Berätta hur mycket du har bidragit med.
- Under Har du ändrat ditt sinne?, välj Nej .
- Svara på de andra medföljande frågorna när de gäller din nuvarande skattesituation.
Därefter berättar du TurboTax om den bakomliggande Roth-konverteringen du har gjort.
- Sök efter 1099-R .
- Klicka på Hoppa till .
- Klicka på Ja i fönstret Your 1099-R och fortsätt sedan. Om du hamnar på skärmen Dina 1099-R-poster istället, klickar du sedan på Lägg till ytterligare 1099-R .
- Du kan antingen välja att manuellt ange detaljerna i din 1099-R-formulär genom att följa instruktionerna på skärmen, eller så kan du importera den direkt om du har en digital version.
- Under ärvde du IRA från?, välj Nej .
- Under Vad gjorde du med pengarna från?, välj att jag flyttade pengarna till ett annat pensionskonto (eller returnerade dem till samma pensionskonto).
- Välj sedan jag konverterade alla dessa pengar till ett Roth IRA-konto .
- Slutför att svara på de återstående frågorna noggrant tills du kommer till fönstret Your 1099-R Entries, vilket kommer att innebära att du är klar med att rapportera din Roth-konvertering på bakdörren.
När du har följt dessa steg borde du ha angett den information programvaran behöver för att beräkna din skattedeklaration korrekt.
Kontrollera dina skatteresultat
Om du vill se till att allt gick igenom ordentligt kan du använda följande steg för att kontrollera hur du kommer att beskattas på din Roth IRA:
- Klicka på Skattverktyg till vänster på skärmen.
- Klicka på Verktyg .
- Välj Visa momsöversikt på skärmen Verktygscenter .
- Klicka på Förhandsgranska min 1040 till vänster om fönstret.
I avsnittet 1040 Vykort, rad 4, bör du se din Roth IRA listad under IRA-distributioner .
Så länge du inte hade några intäkter mellan när du bidrog till din traditionella IRA och när du gjorde din bakdörrkonvertering till en Roth IRA, skulle ditt beskattningsbara belopp visa sig vara noll. Om du hade intäkter mellan bidraget och konverteringen är de fortfarande skattepliktiga och kommer att dyka upp här.
Det bör inte finnas något i avsnittet med titeln Schema 1, rad 32 IRA-avdrag .
Två saker i detta liv är säkra: Death and Tax Loopholes
Om du tjänar för mycket för att kunna göra ett standardbidrag till en Roth IRA, men du fortfarande vill dra nytta av flexibiliteten och öka i efterfinansiering som en kommer att ge, är en bakdörr Roth vägen att gå.
Med hjälp av denna guide bör du kunna ange den korrekt i TurboTax, så att du enkelt kan hålla reda på dina bidrag, avdrag och hur mycket skatt du bör förvänta dig att betala i slutet av budgetåret.
